1분기에도 부실채권은 급증세를 이어갔지만, 위험 대비 충당금은 이에 비례하여 증가하지 않아 은행의 부실채권 충당률이 하락했다. 위험 대비 충당금 약화는 향후 분기에 부담으로 작용할 수 있다.

 

부실채권은 여전히 ​​골칫거리이며, 2025년 상반기 은행업계의 가장 큰 난관 중 하나로 떠올랐다. 1분기에 대부분 은행의 부실채권 잔액이 증가세를 기록했으며, 상장 은행 27곳 중 16곳은 두 자릿수 증가율을 기록했다.

 

국가은행 자료에 따르면, 2025년 2월 기준 신용기관 시스템의 부실채권 대차대조표상 부실채권 비율(MBV, GPBank, VCBNeo, Vikki Bank, SCB 등 5개 은행 제외)은 1.88%였다.

 

Wichart 산업 데이터에 따르면, 1분기 은행업계의 부실채권 잔액(3등급에서 5등급까지의 부채)은 2024년 말 대비 약 17% 증가한 265조 5,490억 동(VND)을 기록했다. 이는 은행업계 역사상 최고 수준의 부실채권이다.

 

2025년 1분기 재무제표를 발표한 27개 은행의 재무제표 통계에 따르면, 24/27개 은행의 부실채권 잔액이 2024년 말에 비해 증가했다.

 

절대값 기준으로 볼 때, 이 기간 동안 부실채권 잔액이 가장 크게 증가한 은행은 BIDV(10조 8,730억 동 증가)였으며, 이는 2024년 말 대비 37.45% 증가한 수치이고, 비엣틴은행(6조 4,980억 동 증가)는 30.26% 증가한 수치다.

 

전반적으로 업계 전체 데이터를 기준으로 볼 때, 부실채권은 주로 3그룹과 5그룹 부채에서 증가한 것으로 나타났다. 반대로 감소한 은행은 세아뱅크(SeABank), 비엣아뱅크(VietABank), NCB이다.

 

응우옌후후안 부교수는 1분기 부실채권 증가의 주요 원인이 현재의 경제난이라고 밝혔다. 작년 말 시행령 02호가 공식 만료되면서 부채 구조조정이나 이연이 불가능해져 대차대조표에 계상하게 되었고, 이로 인해 부실채권 비율이 상승했다고 덧붙였다.

 

후안 부교수는 "경제적으로 기업들은 현재 코로나19, 갈등, 관세 갈등의 여파로 많은 어려움에 직면해 있다. 기업들은 생존을 위해 여러 어려움을 극복하고 있지만, 일부 기업은 생존에 어려움을 겪고 있으며, 이는 부실채권 비율 증가로 이어지고 있으며, 이는 오늘날과 같은 불확실한 시기에 분명하게 드러난다."라고 말했다.

 

부실채권 전망에 대해 후안 부교수는 국내 요인보다는 대외 요인에 따라 상황이 크게 좌우될 것이라고 말했다. 지정학적 상황과 무역 협상 결과에 따라 부실채권은 긍정적 또는 부정적 방향으로 변동할 수 있다.

 

"협상 결과가 베트남에 유리하다면 부실채권 비율은 감소하는 경향이 있다. 반대로 불리하다면 부실채권 비율은 앞으로도 계속 증가할 것입니다."라고 그는 강조했다.

 

또한, 후안 부교수는 높은 인플레이션(스태그플레이션)을 동반한 세계 경기 침체 위험이 베트남 경제의 중요한 축인 수출에 영향을 미칠 수 있다는 우려를 강조다. 베트남은 높은 경제 개방성을 가지고 있어 외부 충격에 매우 취약하며, 이는 신용 시스템의 위험 증가로 이어진다.

 

2025년 2분기 사업 동향 보고서에 따르면, 자산 건전성과 관련하여 신용기관(CI)들은 2025년 2분기에 부실채권 비율이 더욱 급격히 감소할 것으로 예상하지만 고객 그룹의 전반적인 위험 수준은 1분기에 "소폭 증가"한 것으로 평가되었으며, 2분기에도 소폭 증가할 것으로 전망된다.

 

신용기관들은 2025년에도 위험 수준이 소폭 증가할 것으로 전망하지만, 증가율은 2024년보다 훨씬 둔화될 것이며, 2026년에는 점진적인 감소세를 보일 것으로 예상한다.

 

VIS 레이팅에 따르면, 국유은행(SOB)의 신중한 신용 운영과 일부 주요 은행의 부실 부동산 기업 대출 제한으로 인해 업계 전체의 부실채권 비율은 2025년에 2.2%까지 하락할 수 있다.

 

은행 대손 충당금은 감소

자산 건전성 관련 수치에서 또 다른 주목할 점은 부실채권 비율이 증가한 반면, 대부분 은행의 부실채권 충당금(충당금 잔액/부실채권 잔액)이 작년 말 대비 감소했다는 점다.

 

Wichart의 데이터에 따르면, 2025년 1분기 말 상장 은행의 위험 충당금 잔액은 212조 4,600억 동으로 작년 말 대비 2.33% 증가했다. 한편, 부실채권 잔액은 약 17% 증가한 약 265조 5,490억 동을 기록했다.

 

이로 인해 위 은행들의 부실채권 충당금(충당금 잔액/부실채권 잔액)은 작년 말 대비 모두 감소했다. 업계 전체적으로는 2025년 1분기 부실채권 충당금이 91.4%에서 80%로 11.4%p 이상 감소했다. 통계에 따르면, 27개 은행 중 21개 은행이 같은 기간 대비 부실채권 충당률이 감소한 것으로 나타났다.

 

이 중 BIDV, VietinBank, MB 등 대출 규모에서 선두를 달리는 은행들이 부실채권 충당률 하락폭이 가장 컸다.

 

1분기 말 기준 부실채권 충당률이 100%를 넘는 은행은 VietinBank, Vietcombank, Techcombank, VietABank 등 4개 은행에 불과했으며, 이는 2024년 말과 유사한 수준이다. 2023년 말을 돌이켜보면, 부실채권 충당률이 100%를 넘는 은행은 10개 은행이었으며, 그중 4개 은행의 부실채권 충당률이 200%를 초과했다.

 

대부분의 빅4 은행은 부실채권에 대한 위험 준비금을 충분히 확보해 놓았다. 그러나 두 거대 은행인 비엣틴은행(VietinBank)과 BIDV는 총자산 규모에 비해 자본 완충력이 매우 부족하다.

 

또한, 중소형 은행은 자본 완충력이 매우 부족하고, 자금 조달원 또한 열악하며, 자본비율(CASA)도 낮기 때문에 향후 잠재적인 위험에 노출될 수 있다. 특히, 분석가들은 자본 완충력이 취약한 소규모 민간 상업은행들이 올해 높은 충당금 부담에 직면할 것으로 예상한다.

 

부실채권 충당률이 높다는 것은 은행이 위험에 충분히 대비하고 있음을 보여주지만, 동시에 수익에도 영향을 미친다. 따라서 모든 은행은 부실채권 발생을 예방하고 수익을 확보하기 위해 부실채권 충당률을 적정 수준으로 유지하기 위한 노력을 기울여야 한다.

 

이러한 현실은 은행들이 부실채권을 관리하고 위험을 최소화하기 위한 적시 대응책을 마련하여 여러 어려움에 직면한 경제 상황 속에서 전체 금융 시스템의 안전을 확보해야 한다는 것을 의미한다.